Итоги торгов. Резкий разворот вверх

Котировки на 19:00 МСК

Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2291,62 п. (+0,41%)
Индекс РТС: 1180,47 п. (+0,17%)
RGBI: 132,32 (+0,07%)

Валюта и сырье
USD/RUB: 61,04 (+0,04%)
EUR/RUB: 65,60 (+0,77%)
Нефть Brent: $120,60 (+0,90%)

Лидеры: Башнефть ао (+10,3%), Мечел ао (+9,8%), Башнефть ап (+8,14%), Самолет (+7,5%)
Аутсайдеры: Petropavlovsk (-13,2%), Энел Россия (-5,14%), Эталон (-3,5%), QIWI (-3,2%)

Коротко

В начале торгов российские фондовые индикаторы резко снизились, индекс МосБиржи вновь переписал двухнедельный минимум. Однако вскоре рынок стал активно восстанавливаться, закрывшись около новой дневной вершины в умеренном плюсе.

Рубль в первой половине торгов укреплялся, после чего перешел к ослаблению, завершив вторник с умеренными потерями к бивалютной корзине. Российский долговой рынок сдержанно скорректировал рост. Индекс гособлигаций RGBI откатился от новой пятимесячной вершины, но сумел закрыться в небольшом плюсе.

В фокусе

Российский рынок акций в начале сессии быстро снижался, обновляя двухнедельные минимумы. Однако вскоре мы перешли к активному повышению, индекс МосБиржи закрылся около новой дневной вершины в умеренном плюсе, индекс РТС показал более слабый рост.

Объем торгов (27,5 млрд руб.) увеличился, но не столь заметно, чтобы дать хороший сигнал разворота наших фондовых индикаторов вверх. Тем не менее они могут продолжить восстановление, учитывая, насколько мы сдержанно реагировали на санкционный негатив в предыдущие дни.

Говорить о формировании у нас более устойчивого восходящего движения пока не приходится, учитывая сохранение большой геополитической неопределенности, высоких санкционных и экономических рисков. Однако в отсутствие нерезидентов участники российского рынка в основном сосредотачиваются на историях отдельных компаний или секторов. Хотя нехватка ликвидности иногда и приводит к излишне сильным движениям в некоторых акциях или сегментах рынка. При этом такие импульсы могут быстро затухать или меняться на противоположные, что на руку спекулянтам, но дискомфортно более долгосрочным инвесторам.

Поддержку российскому рынку могли оказать ожидания пятничного заседания ЦБ, на котором с большой вероятностью вновь снизят ключевую ставку. В этом плане возможны и позитивные сюрпризы более сильного смягчения монетарной политики. В любом случае уменьшение в экономике процентных ставок улучшает финансовые показатели компаний, как за счет удешевления долгового обслуживания, так и благодаря оживлению потребительской и деловой активности. Кроме того, доходности ОФЗ на этом фоне уже существенно снизились, делая привлекательным вложения в дивидендные акции. Правда, неопределенность с решениями по дивидендам остается высокой.

Акции Башнефти стали лидерами роста, сильно подорожав благодаря решению совета директоров компании рекомендовать высокие дивиденды за 2021 г. Неплохое повышение показало и большинство других представителей нефтегазового сектора.

ГК Самолет также порадовал инвесторов рекомендацией выплатить дивиденды за I кв. 2022 г. Правда, за прошлый год рекомендовано не осуществлять дивидендные выплаты, тем не менее акции девелопера сильно выросли.

ПИК после завершения торгов сообщил о рекомендации совета директоров не выплачивать дивиденды за 2021 г. Вероятно, завтра на открытии котировки застройщика испытают серьезное снижение.

Депозитарные расписки прекратили синхронный обвал, начавшийся после объявления в пятницу санкций в отношении НРД. Однако часть бумаг сегодня все же снизилась, некоторые вновь понесли ощутимые потери.

Сектор черной металлургии также в целом оправился от массированных распродажа, вызванных введением на прошлой неделе санкций против Северстали.

Потребительский сектор во вторник показал лучшую динамику на фоне новости о внесении в Госдуму законопроекта, смягчающего ограничение максимальной доли рынка, которую могут занимать ритейлеры в каждом регионе. С 15 июня предлагается поднять потолок для торговых сетей с 25% до 35% от общей стоимости реализованных в регионе продовольственных товаров.

Petropavlovsk ускорил снижение и стал аутсайдером, вновь понеся серьезные потери. Котировки в очередной раз обновили исторический минимум, реагируя на сообщение о том, что компания не смогла закончить аудит отчетности за 2021 г., а также не успевает сделать это и опубликовать результаты в установленный срок.

Рубль в первой половине торгов дорожал: доллар опускался чуть ниже 60,4 руб., евро приближался к 63,6 руб. Однако затем валютные пары быстро восстановились, евро обновил дневной максимум, прибавив около 0,8%, доллар закрылся в небольшом плюсе.

Нефтяные цены поначалу пытались развить восходящее движение, однако после нашего открытия резко снизились. Во второй российской сессии котировки совершили рывок вверх, обновив дневной максимум, Brent превысила $121.

Фондовые площадки до старта американской сессии снижались, но затем стали быстро возвращать утраченные позиции. На нашем закрытии индексы в США находились в небольшом минусе, за исключением NASDAQ, который прибавлял 0,1%, европейский Stoxx Europe 600 потерял на 0,28%, MSCI EM сократил минус до 1%.

Источник