Итоги торгов. Высокий спрос в отдельных акциях и секторах не удержал импульс роста

Котировки на 19:00 МСК

Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2289,75 п. (+0,19%)
Индекс РТС: 1272,97 п. (+0,33%)
RGBI: 132,15 (-0,57%)

Валюта и сырье
USD/RUB: 56,60 (-0,35%)
EUR/RUB: 59,15 (-1,58%)
Нефть Brent: $124,15 (+1,55%)

Лидеры: Юнипро (+21,7%), ТГК-1 (+5,66%), Энел Россия (+5,3%), ФСК ЕЭС (+4,13%)
Аутсайдеры: Petropavlovsk (-9,34%), QIWI (-9,24%), Распадская (-8,85%), TCS (-6,1%)

Коротко

После негативного начала сессии российский рынок быстро восстановился, выйдя в хороший плюс. Однако вскоре индекс МосБиржи сдал позиции из-за резкого укрепления рубля, а через некоторое время индекс РТС также ощутимо просел. Тем не менее фондовым индикаторам удалось закрыться в умеренном плюсе. Объем торгов ощутимо вырос.

Рубль вслед за кратковременной просадкой быстро дорожал, обновив четырехлетний максимум к доллару, но к закрытию растерял значительную часть достижений. Российский долговой рынок снизился, индекс гособлигаций RGBI закрылся на новом недельном минимуме.

В фокусе

Российский рынок акций в начале торгов резко снизился из-за негативного внешнего фона, но быстро восстановился, выйдя в хороший плюс, хотя ситуация на мировых рынках ухудшалась. Однако вскоре индекс МосБиржи сдал позиции и находился под давлением сильного рубля до конца торгов. Индекс РТС некоторое время продолжал расти, обновляя трехнедельный вершины, но затем также растерял почти все достижения вторника. Фондовым индикаторам удалось закрыться в умеренном плюсе.

Объем торгов (34,7 млрд руб.) существенно увеличился, однако внутридневная динамика вновь оказалась далека от того, чтобы вместе с уровнем торговой активности дать хороший сигнал о дальнейшем движении индексов хотя бы в ближайшие дни.

Тем не менее наша устойчивость к внешнему негативу, хотя и свойственна последним трем месяцам, а также поддерживается высокими ценами на нефть, все же позволяет рассчитывать на еще одну восходящую попытку с более удачным продолжением.

С другой стороны, ситуация на мировых рынках слишком опасная, а факторы, делающие ее такой — очень серьезные. Они способны спровоцировать настоящий экономический кризис в мире, который сильно и надолго снизит стоимость сырья. Это лишит российский рынок единственной защиты от большой геополитической неопределенности и высоких экономических рисков.

Сектор электроэнергетики показал лидирующую динамику во главе с акциями Юнипро, подскочившими на новостях о сборе заявок Fortum на покупку у него российских активов. Другие представители закрылись не в столь внушительном плюсе.

Акции металлургических компаний сегодня выглядели значительно хуже рынка, находясь под давлением дешевеющих металлов, а также санкционных историй, уже ударивших по одним компаниям и создающих высокие риски для других.

Рубль в начале торгов резко подешевел, но вскоре перешел к активному укреплению. Доллар впервые с начала 2018 г. приближался к 55,6 руб., евро установил новый трехнедельный минимум вблизи 57,8 руб. Затем валютные пары отыграли значительную часть потерь.

Беспокойство у владельцев инвалюты вызывают санкционные риски, из-за которых НКЦ с 15 июня исключает евро из перечня иностранных валют, принимаемых в качестве обеспечения исполнения обязательств по сделкам с частичным обеспечением, а Мосбиржа с сегодняшнего дня приостановила торги швейцарским франком.

Нефтяные цены до начала американской сессии повышались, вновь переписав трехмесячные вершины. Однако затем перешли к снижению, ускорившись после нашего закрытия. Котировки обновили недельные минимумы, Brent опустилась чуть ниже $119.

Мировые рынки акций поначалу корректировали провал предыдущей сессии, но после старта российских торгов возобновили снижение. Давление на рисковые активы оказывают опасения, что на фоне пятничных данных по инфляции в США, которые превысили ожидания, завтра ФРС будет более жесткой в решении по ставке и комментариях о дальнейшей монетарной политике. На нашем закрытии индексы в США теряли 0,1–0,4%, за исключением NASDAQ, который прибавлял 0,4%, европейский Stoxx Europe 600 потерял 1,26%, MSCI EM находился в небольшом плюсе.

Источник